ЦБ обнаружил нарушения, допущенные брокерами при проведении IPO. Действующее законодательство обязывает их предотвращать конфликт интересов. Как оказалось, это делают далеко не все профессиональные участники.
Из опубликованного на веб-ресурсе НАУФОР письма регулятора следует, что нередки случаи, когда при проведении публичных размещений брокеры предоставляют услуги не только клиентам, но и эмитентам. При этом они не считают подобные ситуации конфликтом интересов и ничего не делают для их исправления.
В письме ЦБ приводится случай, когда брокер не предоставил клиентам возможность собственноручно установить цену участия в публичном размещении. Вместо этого он установил цену по верхней границе.
Еще в одном эпизоде, который приводится в письме регулятора в качестве примера, брокер одновременно предоставлял услуги по андеррайтингу и брокерскому бронированию. Проще говоря, он обслуживал и эмитента, и клиентов. ЦБ напомнил, что действующее законодательство обязывает брокеров ставить в известность клиентов о наличии конфликта интересов.
